2020年上半年凯发电气董事会管理工作回顾

一.概述

报告期内，公司实现营业收入64，362.7万元，较去年同期下降65，438+08.77%，其中境内营业收入65，438+079，532万元，较去年同期下降36，543+0.38%，境外营业收入50，068.8万元，较去年同期下降65.5%报告期内，公司营业利润为亏损1437200元，归属于母公司的净利润为亏损1910300元。

2020年6-6月，公司营业收入、营业利润、归属于母公司所有者的净利润均有所下降，主要是公司境内外业务受行业特点、气候、传统节日等因素影响，上半年收入相对较少，占全年收入比重较低，而费用全年平均发生，导致上半年净利润较低甚至亏损；此外，受“新冠肺炎”疫情影响，公司下游轨道交通项目的复工被推迟至年后。第二季度，随着疫情影响逐渐减小，公司及时调整各项业务安排，采取多种措施，确保生产经营安全有序发展，逐步恢复正常水平。上述因素导致公司今年上半年营业收入和利润较去年同期有所下降。

在疫情防控常态化的情况下，2020年上半年公司发展总体平稳。现将公司2008年6月5日至2020年6月的主要事项回顾如下:

(一)积极部署“新冠肺炎”防疫工作。

2020年上半年，公司积极部署“新冠肺炎”防疫工作，积极准备防疫物资。根据公司外籍员工多、涉外工程项目多的特点，制定了外籍员工分批复工、远程办公、现场待命的防疫管理工作。经滨海高新区防疫应急指挥部批准，公司于2020年2月19日分批复工，2020年5月7日全面复工。

公司全资子公司德国RPS在疫情初期，根据德国相关防疫要求并借鉴国内经验，高度重视疫情，及时采取会议制度、网络办公室、工厂、工地等措施，分批进行人员分班，减少人员聚集，并配备口罩等相关防疫物资，确保疫情期间公司全体员工不受感染，业务正常开展。

疫情初期，公司加强了供应链管理和排查，特别是对进口零部件，加强备货，确保不会影响公司履行合同。

(2)与去年同期相比，国内外订单数量持续增长。

报告期内，受“新冠肺炎疫情”影响，新项目招标较往年有所减少。截至2020年6月底，公司境内外执行合同总额约34.67亿元，同比增长5.06%，其中境内执行合同654.38+0.69亿元，同比增长654.38+0.8%，境外执行合同654.38+0.798亿元，同比增长8.25%。

(三)资质认证、技术创新和R&D平台建设取得显著成效。

报告期内，公司在资质认证、新产品研发、科研合作与技术交流、R&D平台建设等方面取得了显著成绩。

在国铁领域，公司产品为电气化铁路牵引变电所综合自动化系统装置(250km/h)、电气化铁路牵引变电所综合自动化系统装置(300km/h及以上)、电气化铁路牵引变电所综合自动化系统装置(200km/h及以下)。子公司北京南开产品的接触网电隔离开关控制装置(200km/h及以下)、接触网电隔离开关控制装置(250km/h及以上)、6C系统综合数据处理中心获得了首批相关产品的CRCC认证，标志着公司和北京南开在铁路系统率先获得采购上述产品的供应商资格，此次获得CRCC认证将抓住轨道交通行业的发展机遇，为公司业绩增长增加市场。公司自主创新产品“轨道交通智能运维APP应用解决方案”成功入选2019年度工业互联网APP优秀解决方案。该APP使铁路沿线变电站实现无人值守，同时通过智能计算和大数据分析，可以提前预测故障，并向维护人员发出维护建议和指导。

在城市轨道交通领域，成功开发了无人驾驶智能综合监控系统。该系统基于云平台架构，集成了出行调度、电力调度、网络调度、智能应急响应、智能运维、智能服务等多种应用功能。公司不断研发具有安全、智能、高效、绿色、人性化特点的智慧地铁解决方案，对现有产品进行智能化升级。继续丰富城市轨道交通领域产品线，加快产品化进程，抓住智慧地铁发展机遇。

在报告期间，第一批国产化刚性接触网零件出口到德国，用于一些RPS项目。哈大铁路综合自动化系统的改造。哈尔滨供电段王刚变电站、沈阳供电段虎石台牵引变电站、长春供电段四平牵引变电站等17座变电站的综合自动化系统均由该公司提供，不仅结束了国外调度系统和牵引综合自动化系统在哈大铁路的应用历史，也使哈大铁路调度系统和综合自动化系统的国产化率达到100%。

在R&D平台建设方面，依托国家企业技术中心创新平台，建成了行业领先的动态仿真测试实验平台，包括电气化铁路牵引供电动态仿真系统和城市轨道交通DC牵引供电动态仿真系统。拥有自主知识产权的动态仿真真实平台的建立，将有力支持公司在轨道交通牵引供电领域的技术创新和新产品开发，有助于公司进一步提升自主创新能力，增强核心竞争力。依托“国家企业技术中心”创新平台，公司将加强R&D重点项目实施和技术成果转化，不断提高自主创新能力和科技创新水平。

(D)项目实施进度略有影响，已逐步恢复正常。

受“新冠肺炎”疫情影响，年初部分项目实施进度有所延迟。为了保证后续工程能够正常进行，公司在防疫的前提下，积极前往各地的铁路、地铁建设项目。为满足各地疫情防控要求，项目实施人员提前两周到达现场进行隔离，确保一有复工需求就按时到岗。

报告期内，公司实施的国铁干线项目包括:上杭客运专线自动控制系统、赤卡客运专线自动控制系统、郑万铁路综合自动控制系统、银西客运专线自动控制系统、葛库综合自动控制系统、京哈铁路牵引远动系统项目、翁马铁路牵引远动系统项目、珠三角城际新建楼供电调度系统项目、成昆铁路米盘段远动扩建项目、石太铁路牵引远动系统项目、长赣客运专线远动系统项目、广清。实施的典型城轨项目有天津地铁10线ISCS、北京地铁16线(中段)ISCS及弱电安防系统、北京地铁12线ISCS、昌平线南延工程ISCS、宁波地铁3号线4号线LTE、长沙地铁3号线、长沙地铁5号线PSCADA、合肥地铁5号线PSCADA、厦门地铁。

截至报告期末，公司在国内外正在执行的主要合同如下:

二、公司面临的风险及对策1。经营业绩季节性波动的风险轨道交通基本建设项目受到一定客观条件的制约。上半年由于节假日、天气寒冷等因素，竣工项目相对较少，计划竣工时间多在下半年。一般情况下，公司下半年营业收入明显高于上半年，呈现一定的季节性特征。由于收入主要在下半年实现，费用在年度内相对平衡，通常导致公司上半年经营业绩占全年业绩的比重较低，尤其是一季度。投资者不应根据季度数据和半年度数据推测全年经营状况。二、人力资源成本上升的风险随着公司业务规模的不断扩大和募集资金投资项目的逐步实施，公司仍需引进一批在技术研发、产品生产、营销、管理等方面具有行业经验和创新能力的人才，人力资源成本将在现有基础上进一步增加。同时，随着居民收入水平的逐步提高和轨道交通装备制造业企业间竞争的加剧，行业内从业人员的整体待遇也趋于改善。因此，如果公司不能通过持续的业务发展和业务积累来消化不断增加的人力资源成本，公司未来的经营业绩将受到一定的影响。对策:继续坚持股权激励计划，将股东利益、公司利益和经营者个人利益结合起来，同时整合人力资源成本，相对降低管理费用。三、毛利率下降的风险公司致力于为客户提供优质的产品和精细化的服务，2017、2018、2019和2020 1-。虽然公司不断加大新技术、新产品的研发力度，通过技术创新和高附加值项目的实施保持了公司的盈利能力，但由于海外业务平均毛利率较低，市场竞争日益激烈，公司未来可能存在产品和服务价格下调或成本上升导致毛利率进一步下降的风险。对策:以客户需求为导向，推出更具差异化的新产品；加速新产品的推广；以优质的服务和先进的技术，树立行业的品牌形象，确保公司产品在行业内的领先地位。四。应收账款坏账风险:2017 12 31，2018 12 31，2019 12 31和2020。765，438+064，000元、625，946，000元和609，064，500元，分别占各期末总资产的23.63%、22.44%、24.09%和23.28%。公司的客户主要包括中铁电气化局或地铁公司的项目部和德国联邦铁路集团。虽然客户实力雄厚，信誉良好，应收账款回收情况正常，但随着公司业务规模的扩大，应收账款金额也可能逐渐增加。例如，如果宏观经济环境和客户的经营情况发生变化或公司的催收措施无效，应收账款将面临坏账风险。对策:重视项目前期应收账款的评估，加大项目后期应收账款的回收力度。此外，公司财务报表中的应收账款坏账准备已被给予谨慎的比例。

三。核心竞争力分析1。自主创新优势和产业整合优势公司自成立以来，坚持自主创新的发展战略，专注于轨道交通领域相关自动化设备的研发、生产和销售。目前已形成较为完整的产品体系，形成电气化铁路和城市轨道交通两大产业支柱。公司积极与高校、科研院所合作，加速科技成果向生产力转化。同时，结合凯发轨道交通产业化基地项目，建设国内一流的实验室、开发工具和设备硬件设施，为技术创新创造更好的环境和条件。同时，为进一步加强市场竞争力，扩大产业布局，2016年，公司全资收购了具有百年历史的德国轨道交通装备企业BBR(通过新成立RPS)，实现了从牵引供电二级产品向一级产品的拓展，为后续国际化业务发展奠定了基础，掌握了国际领先的轨道交通供电系统设计、生产、施工、监理技术。2019年成功开通的北京大兴新机场线采用了子公司RPS时速160 km/h刚性悬挂接触网技术，不仅大大提高了新机场线的运营效率，也填补了国内市场在该领域的空白，为后续国内高速铁路、城际轨道交通、市郊城轨线路采用时速160 km刚性悬挂接触网技术奠定了基础。同时，经过多年的业务合作和技术交流，公司与行业内多家企业建立了相对稳定、相互信任的合作伙伴关系。报告期内，郝彤集团通过协议转让和可转债转股相结合的方式成为公司第二大股东。作为国务院国资委直接监管的大型央企，郝彤集团拥有铁路与城市轨道交通通信信号系统集成、R&D设计、设备制造、建设运营维护的完整产业链。是中国铁路通信信号系统标准和规范的编制单位，拥有世界先进的高速铁路列车运行控制系统技术和设备，与公司牵引供电保护及电站自动化系统、电力调度系统、DC开关设备系统、接触网系统等核心产品具有较强的产品互补性和业务契合度。2.核心团队优势公司拥有优秀的管理团队，领导能力突出，专业经验丰富，凝聚力强。大多数管理人员在电气自动化领域有近20年的经验，是电气自动化领域的专家。丰富的专业知识和长期在轨道交通领域的从业经验，使他们对行业发展的判断和产品技术发展方向的把握有着独到的见解，使管理团队对公司有了更准确的定位，制定出符合公司自身特点的高瞻远瞩的发展战略。从公司成长之初到现在的快速发展阶段，公司的管理团队一直保持着较高的人员稳定性，为公司未来的长期发展提供了有力的保障。同时，公司一直把人才培养放在首位，总结了一套适合公司业务的人才培养方法和流程，通过多种方式培养了一大批熟悉轨道交通的技术人才，完成了100多项国家重点项目。此外，良好的业绩和发展前景也吸引了业内优秀专家和技术带头人的加入，充实和完善了公司的R&D团队。3.行业先行者和品牌优势公司是国内较早进入轨道交通领域为其提供自动化系统等产品的企业之一。鉴于铁路和城市轨道交通与国民经济息息相关，对安全性要求极高，铁路主管部门和轨道交通运营方对供应商的选择非常严格，行业对项目运营经验的门槛很高。公司非常重视品牌建设。凭借近年来越来越多项目的成功经验和良好的技术支持及售后服务，“凯威凯发”已成为业内知名品牌，荣获天津市国际科技合作企业、天津市轨道交通供电系统安全与控制技术企业重点实验室、天津高新区2019高质量发展优秀企业等称号。子公司RPS拥有100多年的历史，主要从事电气化铁路、高速铁路、城市轨道交通的牵引供电系统设计、相关设备制造、系统集成和咨询服务。RPS在牵引供电业务方面积累了丰富的项目经验。目前，其技术水平和市场占有率处于德国轨道交通行业前列。4.行业标准制定者的优势凭借多年的技术积累和业务创新，公司已成为国内同行业企业中技术标准的制定者之一。公司参与制定了《轨道交通-地面设备-DC开关设备》、《电气化铁路牵引变电所综合自动化系统装置》、《电气化铁路动态无功补偿装置》等国家或行业标准。同时，德国RPS也有不少人入选国际电工委员会(IEC)、欧洲电工标准化委员会(CENELEC)、德国电工电子标准化委员会(DKE)。公司在制定行业技术标准方面的突出优势将进一步强化其核心竞争力。5.产品体系优势公司在轨道交通自动化领域拥有完整的产品系列和产品体系。在轨道交通牵引供电自动化系统、一次供电系统、调度自动化系统、综合监控系统、视频监控系统、机车车辆控制系统等领域拥有先进的技术、成熟的产品和成功的工程经验。德国RPS继承了原德国富宝在接触网业务和供电系统业务方面的核心竞争优势和品牌影响力，拥有全系列德国联邦铁路接触网系统(含高速铁路)以及交流和DC供电相关技术和产品，具备系统设计、初步设计、深化设计、安装、监理和系统集成能力。公司完整产品体系的优势主要体现在两个方面:一是可以更广泛地参与目标市场，保持公司业务的稳定增长；第二，客户倾向于选择产品体系完整的供应商，以方便系统互联和控制管理，降低运维成本。6.国际技术合作及拓展海外市场的优势公司具有丰富的国际技术合作经验。2009年，公司与德国富宝合资成立天津富宝，开始进军国内城市轨道交通DC开关设备行业；2015，公司与捷克AlfaUniona.s成立天津友联，产品已应用于国内多个城市的地铁建设项目；2015公司成立凯发德国，2016完成对RPS和RPSSignal的收购。公司将充分利用海外公司平台，利用RPS现有的国际市场优势，整合各类技术力量和市场资源，搭建有效的技术和产品转化平台，结合国家“一带一路”和“中国装备制造业走出去”政策，加快新技术和新产品的引进，大力拓展国际业务。